Rentabilitate: Locuinta prin Prima Casa destinata inchirierii vs depozit bancar
Cine si-ar fi achizitionat o locuinta în toamna lui 2009 prin Prima Casa pentru a o închiria ar fi ajuns în prezent la o „zestre“ mult mai mica decât daca ar fi economisit prin intermediul depozitelor, fondurilor de investitii sau prin sistemul bancilor pentru locuinte
În mod normal, în multe piete asezate, achizitionarea unei locuinte în vederea închirierii ofera printre cele mai bune randamente, peste cele ale depozitelor bancare sau ale fondurilor de investitii cu risc scazut. Dar sa vedem ce s-ar fi întâmplat daca am fi achizitionat o garsoniera în Bucuresti în septembrie 2009 prin Prima Casa, program care a fortat reducerea la jumatate a dobânzilor de împrumut, gratie garantiei statului.
În acea perioada, o garsoniera din Bucuresti avea un pret mediu de circa 40.000 euro, pe baza datelor furnizate de anunturiparticulari.ro ajustate cu 15%. Prin urmare, cu un avans de 2.000 euro si înca 3 rate de dobânda de 456 euro, în total 10.440 lei echivalent, am fi cumparat o garsoniera medie, pe care sa o închiriem. Pentru început, chiria ar fi fost de 290 euro, apoi s-ar fi redus usor timp de doi ani, pâna sa se stabilizeze.
Pierdere din pret
Rata la creditul de 38.000 euro pe 15 ani ar fi fost initial de 297 euro (1.262 lei). Dupa patru ani de facut plati lunare egale la credit si depunere în depozit a banilor proveniti din chirii, am fi ajuns la un sold al creditului de 30.360 euro si la o suma economisita din chirii de 10.550 euro. S-a tinut cont de impozitul pe chirii si pe câstigul din dobânzi. Daca ar fi sa evaluam averea strânsa în prezent, trebuie sa tinem cont si de valoarea la zi a locuintei. Potrivit acelorasi date ale anunturiparticulari.ro ajustate însa cu 5%, întrucât preturile de oferta s-au mai apropiat de cele la care se încheie tranzactia, o garsoniera medie din Bucuresti ar avea o valoare de 32.200 euro (144.000 lei). Prin urmare, zestrea strânsa în urma acestui tip de plasament ar fi în prezent de 32.200 euro – 30.360 euro + 10.550 euro = 12.390 euro (55.400 lei). Observam ca nivelul câstigului a fost afectat foarte mult de scaderea valorii locuintei, cu 20%, de la 40.000 euro la 32.200 euro. Daca pretul locuintei ar fi fost stabil, acum am fi avut o zestre de peste 20.000 euro (90.000 lei), încasând aceleasi chirii în scadere.
Sa vedem cât am fi câstigat daca am fi optat initial pentru economisire, înainte sa luam direct credit. Amânarea deciziei de achizitie prin credit ar fi permis economisirea fie prin depozite bancare, fie prin fonduri monetare sau de obligatiuni, fie printr-una din bancile pentru locuinte (BpL). În cazul plasarii avansului de 10.440 lei în depozit pe 1 luna la una din bancile cu cele mai mari dobânzi din piata si prin continuarea economisirii lunare a 1.262 lei, dupa patru ani s-ar acumula în cont 81.510 lei, cu 47% mai mult decât în varianta anterioara. S-a tinut cont si de impozitarea câstigului anual din dobânzi.
Citeste articolul integral pe capital.ro
Distribuie
Niciun comentariu
Adaugă părerea ta!